摩根大通：支付正在吞噬整个世界

前言：

亳不奇怪，支付是一项容易被金融科技公司颠覆的业务。传统的支付系统在很久以前就建立起来了，随着我们在个人生活中经历的技术进步，客户的期望也发生了迅速而显著的变化。

尽管竞争会很激烈，但摩根大通处于有利地位。我们拥有数量惊人的产品和服务、巨大的规模经济、坚实的资产负债表和值得信赖的伟大品牌。从小型企业到跨国公司，各种规模的客户每天都要依靠我们完成超过8万亿美元(99%是数字化的)的支付，超过5200万笔。大约98%的价值是在同一天完成的，其中78%是实时完成的。当这些美元被转移时，它们会经过广泛的风险和欺诈审查。我们也有大量的数据，我们正在尽快采用人工智能和云计算，以便更好地利用它们，更好地服务我们的客户。

未来的支付方式将受到本文中概述的许多趋势的影响，我们将继续尽一切努力使摩根大通取得成功，我们有信心做到这一点。

支付革命

2010年，要想在同一天把钱从纽约转移到伦敦，最快的方法就是自己从肯尼迪机场(JFK)搭乘航班到希思罗机场(Heathrow)。现在，你可以启动一个安全的、实时的支付，它可以在几秒钟内发送和接收到你的账户，几乎没有成本，而且可以使用任何货币。不只是从纽约到伦敦，而是从纽约到任何地方--包括太空。过去10年的付款情况非同寻常。然而，支付正处于一场更大变革的风口浪尖。

在未来十年，支付将继续跨越实体、数字和虚拟世界，将人、设备、家庭、汽车和虚拟形象联系在一起。我们已经见证了这些进步的发展，使得这场支付革命不可避免。

智能手机革命

过去十年里，智能手机的出现推动了世界的快速数字化。2016年，智能手机用户达到36.7亿。现在这个数字翻了一番，到2026年，全球91%的人口将拥有智能手机。

一种可以通过语音、文本和4k视频提供无处不在的即时通信的设备的问世，正在进一步推动技术进步、商业模式创新，甚至社会变革。

从一个到多个的连接

快速、灵活、漫游的互联网将各行各业和世界各地的人们连接在一起，使通信变得简单、安全、可扩展和负担得起。从雅典到奥克兰，从北京到班加罗尔，从悉尼到日金山，任何地方的任何人都可以进入数字市场，这从根本上为消费者和商家提供了公平的竞争环境。

这些基础通信轨道推动了商业数字化，推动了几乎所有行业的前所未有的创新，尤其是金融服务领域，开启了金融科技时代。

金融服务数字化

在2011年之前，金融科技这个词几乎是闻所未闻的。今天它无处不在。金融科技指的是利用技术提供更简单、更快、事好的金融服务。根据FTPartners的数据，2010年至2020.4年间，金融科技投资和并购(并购)活动超过1.5万亿美元。到2025年，数字金融服务的广泛采用和更多使用将使所有新兴经济体的国内生产总值(GDP)增加6%，或3.7万亿美元。创造9500万个新就业岗位这种潜力已经得到了实现。如今，仅在非洲就有至少6家支付和金融科技独角兽公司--即估值超过10亿美元的初创公司。

去年，在全球GDP萎缩之际，金融科技投资却出现增长。提供在线和移动解决方案的金融科技公司经历了创纪录的采用率，并大幅加速了它们从外围向主流的转变。在欧洲，金融科技的采用和使用在2020年增长了72%，在美国增长了39%。

金融科技能够经受住全球大流行带来的挑战，很大程度上是因为数字化在我们个人和职业生活的几乎每个方面都越来越多。人们也越来越认识到，我们新的共享数字能力需要一种新型的金融基础设施，支付是系统的核心。无论是促进数字或非接触交易，还是让电子商务市场事好地为客户和商家服务，支付都是将在线商业世界紧密联系在一起的粘合剂。

支付正在吞噬世界

在过去的十年里，支付已经演变成连接和数据传输的简单等式。随着ISO 20022作为支付信息的全球开放标准的出现，我们将第一次拥有一种用于与任何人、任何地方进行交易的通用语言。

十年前，科技投资者马克·安德森(Marc Andreessen)曾说过一句著名的话:“软件正在吞噬世界”--这个半开玩笑的预言后来被证明是真的。随着世界变得全球互联，作为支付和货币流动核心的平台之间的互操作性和数据传输将推动未来。展望未来，我们相信支付将吞噬整个世界。

未来十年，随着5G的引入，加上人工智能(AI)算法、量子计算和区块链技术的进步，我们预计将看到新的根本性变化。这种突破性的进步和创新将使新技术蓬勃发展，包括下一代对话式人工智能、物联网(1oT)、联网汽车以及可扩展的增强和虚拟现实技术。随着这些新技术被引入市场，它们无疑将对我们的生活、工作和消费方式产生深远的影响--改变价值池和投资分配，并重塑我们的经济。

那么接下来支付会怎么样?

支付的现代化，以及围绕交易的增值服务，对于这些令人兴奋的新商业模式成为现实至关重要。这就是为什么我们认为，在未来十年，支付将吞噬整个世界。

在摩根大通，我们对创新和支付策略采取全面和专题的观点。在本报告中，我们介绍了POWER+框架，该框架确定了五大主题(平台、在线、钱包、嵌入式和实时)和20个微主题和增值服务，它们正在塑造全球支付的未来。这些是快速增长的深度价值池，就成熟度而言处于早期到中期阶段。它们在未来的岁月里提供了巨大的潜力。

报告全文如下：